Предыдущие твиты, которые купили, установите защиту от убытков и спите спокойно, движение выглядит слабым, и, возможно, этот отскок не будет достигнут.


Поделиться индикатором открытого интереса
Я проанализирую 30 минут после встречи вчера в 10 часов, чтобы продемонстрировать мощь этого показателя.
Смотря на этот график, мы можем понять, что текущая иконка показывает увеличение объема торгов, а затем что же вызывает снижение на свечном графике?
Проще говоря, это не здоровый сигнал восходящего тренда, обусловленный новыми быками, а скорее отдача, вызванная «коротким закрытием» (Short Covering), что является предупреждающим сигналом о том, что тренд может близиться к завершению.

На рынке фьючерсов или опционов цена может расти только двумя способами:

1. Активное открытие позиции на покупку (вход новых быков)
2. Принудительное закрытие позиции (выход старых шортов)

1. Начальное состояние: рынок находится в нисходящем тренде, накопив большое количество коротких позиций (шортистов). Эти инвесторы, занимающиеся продажей, ожидают дальнейшего снижения цен.
2. Цена начала отдача: из-за положительных новостей от Пауэлла, технического перепроданного отскока или действий крупных капиталов, цена начала расти, преодолев какой-то ключевой технический уровень.
3. Шорты попадают в убыток и в панику: рост цен приводит к плавающим убыткам по коротким позициям. Когда убыток достигает определенной степени или пробивает психологический уровень стоп-лосса, шорт-трейдеры вынуждены действовать — покупать для закрытия позиции.
· Чтобы ликвидировать свои короткие позиции, им необходимо стать «покупателем» на рынке.
4. Формирование явления "отдача": большое количество шортов одновременно производят операции "покупки для закрытия позиций", что создает огромный, концентрированный спрос на покупку. Это, в свою очередь, еще больше повышает цену, вынуждая больше шортов закрывать позиции, формируя самоподдерживающийся цикл, называемый "отдача".
5. Изменение трех показателей:
· Рост цен: из-за большого количества сосредоточенных заявок на "покупку закрытия" на рынок хлынуло, и цена быстро поднялась.
· Объем сделок увеличился: большое количество сделок "покупка закрытия" и некоторые сделки "продажа закрытия" для "долгосрочного получения прибыли" взаимно осуществили сделки, создав огромный объем торгов.
· Уменьшение OI: ключевое слово "закрытие позиций". Каждая сделка по "закрытию короткой позиции" будет сопоставлена с сделкой по "закрытию длинной позиции" или другой сделкой по "открытию короткой позиции". Но в условиях сжатия короткой позиции первая из них доминирует. Действие "закрытия позиций" напрямую уменьшает общее количество контрактов на рынке (OI). Поскольку закрытие коротких и длинных позиций приводит к исчезновению открытых контрактов.

Интерпретация рыночной психологии
Психология шортов: страх, сожаление, вынужденное признание ошибки. Они больше не верят, что цена будет падать, и просто хотят как можно скорее выйти, чтобы уменьшить потери.
· Психология быков: радость, жадность, но также и сомнения. Ранее быки, увидев рост цен, некоторые из них могут решить зафиксировать прибыль (продать и закрыть позиции), что также уменьшит OI. Они могут не считать это началом новой тенденции, а просто воспользоваться случаем для реализации прибыли.
· Психология новых средств на внебиржевом рынке: колебания, ожидание. Хотя цена резко возрастает, снижение OI указывает на то, что нет большого количества новых бычьих средств, готовых войти на рынок на этом высоком уровне. Новые средства считают, что текущий ценовой риск слишком велик и не стоит следовать за ростом.
Сводная таблица
Комбинация индикаторов Интерпретация рынка Устойчивость
Рост цен + увеличение OI + увеличение объема Новый длинный позиционный драйв, новые средства заходят, тренд здоровый и устойчивый
Рост цен + снижение OI + увеличение объема принуждает шорт-сквизы, капиталы выходят, это "отдача" на рынке, тенденция может исчерпаться или развернуться, устойчивость низкая.
В следующем посте я поделюсь причинами, по которым произошли дальнейшие изменения тренда. Пожалуйста, ставьте лайки, подписывайтесь и комментируйте, спасибо всем!
Посмотреть Оригинал
post-image
На этой странице может содержаться сторонний контент, который предоставляется исключительно в информационных целях (не в качестве заявлений/гарантий) и не должен рассматриваться как поддержка взглядов компании Gate или как финансовый или профессиональный совет. Подробности смотрите в разделе «Отказ от ответственности» .
  • Награда
  • комментарий
  • Репост
  • Поделиться
комментарий
0/400
Нет комментариев
  • Закрепить